Banken zitten in fase 2/4 voor crypto-adoptie

Tien jaar geleden was crypto voor veel banken vooral iets waar ze liever niet aan begonnen. Inmiddels begint dat beeld behoorlijk te kantelen. Banken accepteren steeds vaker vermogen dat afkomstig is uit crypto en sommige financiële instellingen bouwen al actief infrastructuur voor digitale activa.

Volgens fintechbedrijf Cense zitten veel banken inmiddels in fase twee van vier op weg naar volledige crypto-integratie. Dat model is door Cense zelf ontwikkeld en is dus geen officiële classificatie van toezichthouders. Toch geeft het een interessante inkijk in hoe snel de houding van banken verandert.

Van vermijden naar accepteren

Cense deelt de ontwikkeling op in vier stappen:

In fase één blijft een bank het liefst volledig weg van crypto. We hebben gezien dat banken een lange tijd niets naar buiten brachten, ondanks de experimenten en proof of concepts die intern werden uitgevoerd.

In fase twee bezit de bank zelf nog geen digitale activa, maar accepteert zij wel euro’s of dollars die aantoonbaar afkomstig zijn uit cryptovermogen. Dat klinkt als een kleine stap, maar is heel belangrijk. Een belegger die jarenlang vermogen heeft kunnen opbouwen met bitcoin, ether of andere assets kan dat geld daardoor makkelijker gebruiken voor bijvoorbeeld vermogensbeheer, aandelen of andere traditionele beleggingen.

Van Lanschot Kempen is daar een concreet Nederlands voorbeeld van. De private bank werkt met blockchainanalyse om de herkomst van cryptovermogen te controleren. Volgens de bank kan hierdoor sneller worden bepaald of vermogen verantwoord kan worden geaccepteerd. De bank noemde die ontwikkeling eerder zelf een manier om crypto toegankelijker te maken binnen regulier vermogensbeheer.

Fase drie brengt crypto daadwerkelijk de bank binnen

De volgende stap wordt interessanter. In fase drie gaat een bank digitale activa daadwerkelijk bewaren of beheren. Daarvoor is veel meer nodig dan alleen een wallet. Banken moeten custody, beveiliging, transactiemonitoring en regelgeving goed organiseren.

Internationaal zie je dat deze infrastructuur al ontstaat. UBS biedt via UBS Tokenize diensten voor de uitgifte, distributie en bewaring van getokeniseerde financiële producten. Maar een partij als J.P. Morgan gaat nog een stap verder. Haar blockchainplatform Kinexys verwerkt miljarden dollars per dag en de bank gebruikt blockchain inmiddels voor onder meer deposit tokens en tokenized assets.

Fase vier: je bankrekening en crypto komen samen

De vierde fase noemt Cense ‘all-in adoptie’. Digitale en traditionele activa worden dan binnen dezelfde financiële dienstverlening aangeboden. Denk aan een portefeuille waarin aandelen, obligaties, Bitcoin, tokenized funds en mogelijk stablecoins naast elkaar staan. Staking, digitale betalingen en andere blockchainproducten zouden daar later eveneens onderdeel van kunnen worden.

Zo ver zijn de meeste banken nog niet. Maar de vraag verschuift wel! Waar het vroeger vooral ging over of banken iets met crypto moesten doen, gaat het steeds vaker over hoe ze het veilig kunnen integreren. Morgan Stanley ziet dezelfde ontwikkeling en verwacht dat digital asset rails onderdelen van betalingen, effectenhandel en liquiditeitsbeheer bij banken kunnen veranderen.

Crypto staat daarmee steeds minder aan de andere kant van de financiële wereld. De twee systemen beginnen langzaam in elkaar te schuiven. Fase twee klinkt misschien nog voorzichtig, maar vergeleken met de houding van tien jaar geleden is het een flinke sprong vooruit.